合规风险包括哪些风险

合规风险包括哪些风险上交所《上市公司监管指引第3号——上市公司监管套利指引，征求意见稿》在近期进行了进一步的修订，旨在引导市场资源流向头部企业，实现企业自主创新和产业整合，引导优胜劣汰，规范企业竞争行为，促进提高上市公司质量，为稳定资本市场预期，提供新的利润增长点。

主要包括以下几个方面:

合规风险主要包括

1.设置监管关注重点。

以上市公司为例，《指引》提出上市公司不得实施并购重组。

而并购重组的外延式扩张还不能消除并购重组中存在的风险。

2.设置特殊限制。

对并购重组的界定包括并购标的的收购、资产注入、收益分配、资本公积金转增、上市公司合并、破产、解散、清算等。

其中包括设立募集资金和发行股份购买资产的限制等。

3.设置指标。

监管部门要对并购重组的界定有明确要求，公司和上市公司都可以一并界定，形成新的指标，但不是所有的标的都适用。

4.实施主体较多。

这是因为上市公司的并购重组，一般都是上市公司来进行并购，而公司的发行股份和股权的归属地不是等同的，所以上市公司的最终目的是通过重组和上市来实现退出。

5.实施主体多。

主要是证监会、交易所、中登公司、中登公司、上交所、深交所，同时证监会和交易所的市场监管机构，以及证监会、交易所、中登公司、深交所、中登公司等证券交易所，这些监管机构不是监管，而是监管的核心，以期保护上市公司的利益。

二、盘活上市公司存量资产的原则

盘活上市公司存量资产的原则，包括上市公司利润水平的好坏，财务指标的好坏，注入资金的情况，公司治理，盈利能力等方面。

，一上市公司利润水平的好坏，来源于公司盈利能力，主要包括盈利能力和盈利状况的变化，而盈利能力的变化，能否最终反映企业的核心竞争力。

如果是好的盈利能力，也能够给股东创造价值。

，二上市公司盈利能力的变化